Kazanç açıklaması: MACOM istikrarlı büyümeyi ve Wolfspeed satın alımının faydalarını bildirdi

MACOM Technology Solutions Holdings Inc. (MTSI), 2024 yılının ilk mali çeyreğinde %4,5 artışla 157 milyon dolar gelir elde ettiğini bildirdi. Hisse başına düzeltilmiş kazanç (EPS), seyreltilmiş hisse başına 0,58 dolar olurken, işletme nakit akışı yaklaşık 33 milyon dolardı.

Şirketin gelir büyümesi, yakın zamanda Wolfspeed’in RF işletmesinin satın alınmasından kaynaklanan 6 milyon dolarlık artışı da içeriyor. MACOM, sabit çekirdek faaliyetine rağmen ikinci mali çeyrek gelirinin 178 milyon dolar ile 184 milyon dolar arasında olmasını bekliyor.

Sanayi ve savunma pazarında bir miktar düşüş yaşanırken, veri merkezi pazarında %22 artış yaşandı. MACOM CEO’su Steve Daly, şirketin özellikle telekom bölümünde pazardaki varlığını genişletme planlarından bahsetti ve gelecekteki büyümeye ilişkin iyimserliğini dile getirdi.

Temel Çıkarımlar

• MACOM’un 2024’ün ilk çeyreğindeki geliri, Wolfspeed RF işletmesinin satın alınmasından kaynaklanan katkılar da dahil olmak üzere %4,5’lik ardışık büyümeyle 157 milyon dolara ulaştı.
• Sanayi ve savunma pazarında yüzde 3’lük düşüş yaşanırken, veri merkezi pazarı yüzde 22 büyüdü.
• Düzeltilmiş brüt kar 93,1 milyon dolar olup gelirin %59,2’sini oluşturdu.
• MACOM, ikinci çeyrek için gelirlerin 178 milyon dolar ortası ila 184 milyon dolar aralığında olacağını ve düzeltilmiş brüt kar marjlarının da %56 ila %58 aralığında olacağını tahmin ediyor.
• Şirket, Mart ayında düzenlenecek Fiber Optik Konferansı’nda yeteneklerini sergilemeyi planlıyor.

Şirket Görünümü

• MACOM, 2. çeyrekte sanayi, savunma (I&D) ve Telekom segmentlerinde gelir artışı beklerken, Veri Merkezi gelirlerinde düşüş öngörüyor.
• Şirket, 2024 mali yılı için operasyonel verimliliğe ve nakit yaratmaya odaklanıyor.

Önemli Ayı Gelişmeleri

• Sanayi ve savunma pazarı şu anda hafif bir ardışık düşüşle birlikte zayıf.
• Veri Merkezi gelirlerinin %15 oranında azalacağı iddia ediliyor.
• Defter-fatura oranı Aralık çeyreğinde 0,9 seviyesinde gerçekleşti; bu Telekom ve Veri Merkezi talebindeki yumuşamaya işaret ediyor.

Yükselen Değerli Puanlar

• MACOM, özellikle sanayi ve savunma bölümünü genişletmeye odaklanarak tüm nihai pazarlarda büyüme fırsatları görüyor.
• Şirket, teknoloji portföyü ve telekom pazarındaki müşteri katılımı konusunda iyimser.
• Wolfspeed’in RF işletmesinin yakın zamanda satın alınmasının, ikinci çeyrekteki kazançlara katkıda bulunması ve MACOM’un GaN ürün tekliflerini geliştirmesi bekleniyor.

eksiklikler

• Wolfspeed RF işletmesinin satın alındığının duyurulmasından bu yana, çalışma oranında bir düşüş yaşandı ve kârlılığın iyileştirilmesine ihtiyaç duyuldu.
• MACOM’un ana faaliyet alanı istikrarlı olmaya devam ediyor ve büyümeyi sağlamak için stratejik bir hamle yapılması gerekiyor.

Sorular ve Cevaplarda Öne Çıkanlar

• Daly, Wolfspeed işinin önümüzdeki 12 ay içinde yaklaşık 20 milyon dolar gelir elde etmesini ve bu rakamın sonraki yıllarda artmasını bekliyor.
• MACOM, marjlara odaklanarak ve daha yüksek değerli ürünler geliştirmeyi hedefleyerek Wolfspeed’in performansını artırmayı planlıyor.
• Şirket kapasite sorunlarıyla ilgilenmiyor ve stok riskini verimli bir şekilde yönetmek için üçüncü taraf dökümhaneleri kullanıyor.

Kazanç çağrısında MACOM, yakın zamanda satın alınan Wolfspeed portföyü için pazar payını artırmayı ve karlılığı artırmayı amaçlayan stratejik planların ana hatlarını çizdi. Şirket, veri merkezi işinin büyümesine güveniyor ve 200 giglik yüksek hacimli ilişkileri destekleyen yeni ürünler sunmayı planlıyor. Bu segmenti etkileyen makul bir mevsimsellik olmadığından, MACOM’un odak noktası dağıtımlar ve programla ilgili faaliyetlerdir. Şirket, kapasite veya stok endişesi olmadan müşteri taleplerini karşılamak için üçüncü taraf dökümhanelerle olan güçlü bağlantılarından yararlanmaya devam edecek. İleriye dönük olarak MACOM, özellikle 5G altyapısında GaN teknolojisine olan talebin artmasıyla birlikte telekom pazarındaki fırsatlardan yararlanmaya hazırlanırken, LDMOS ürünleriyle aviyonik ve savunma sistemlerine de hitap ediyor.

InvestingPro İçgörüleri

MACOM Technology Solutions Holdings Inc. (MTSI), 2024’ün ilk mali çeyreğinde bildirilen gelir artışıyla son mali performansında esneklik gösterdi. Şirketin pazar konumunu ve gelecekteki potansiyelini daha iyi anlamak için InvestingPro’nun bazı temel ölçümlerini ve öngörülerini inceleyelim.

InvestingPro Data, bölümün önemli bir boyutunu yansıtan 6,06 milyar ABD doları tutarında önemli bir piyasa değeri ortaya koyuyor. Şirketin mevcut hisse fiyatının hisse başına kazanca oranının bir ölçüsü olan şirketin F/K oranı 65,22 ile en yüksek seviyesinde bulunuyor ve 2024’ün ilk çeyreği itibarıyla son on iki ay için ayarlandığında 73,51’e yükseliyor. yatırımcılar genel piyasaya kıyasla gelecekte daha yüksek fayda artışı bekliyor olabilir. Ayrıca birebir transfer için Brüt Kâr Marjı %58,0 gibi güçlü bir orana sahip olup, bu da faaliyetlerinde aktif bir yönetime ve güçlü bir rekabet avantajına işaret etmektedir.

InvestingPro’nun MACOM için öne çıkan iki ipucu, şirketin likit varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerini aşmasıdır, bu da finansal istikrar ve esneklik sağlar. Ayrıca MACOM, ihtiyatlı mali yönetiminin altını çizen ihtiyatlı bir borç düzeyiyle faaliyet göstermektedir. Bu faktörler, şirketin gelecekteki büyüme beklentileri ve finansal sağlığı göz önüne alındığında yatırımcılar için özellikle değerlidir.

Daha derin analiz ve daha spesifik bilgilerle ilgilenenler için InvestingPro, MACOM hakkında ek ipuçları sunuyor. Şu anda abonelik yoluyla kullanılabilecek 11 InvestingPro İpucu daha var. Yılbaşına özel %50’ye varan indirimlerden yararlanmanın şimdi tam zamanı. SFY24Kupon kodunu kullanarak 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğine %10 ek indirim SFY241 Kupon kodunu kullanarak 1 yıllık InvestingPro+ aboneliğinizde %10 ek indirim alabilirsiniz. Bu ipuçları ve ölçümler, teknoloji segmentinde bilinçli yatırım kararları almak için değerli rehberlik sağlayabilir.

Bu makale yapay zeka yardımıyla oluşturulmuş, bir editör tarafından çevrilmiş ve incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.